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三井不動産、2025年3月期決算要点と株価動向【8801】

三井不動産、2025年3月期決算要点と株価動向【8801】
この記事を書いた人

佐々木  雄性

名前:佐々木 雄性(ささき ゆうせい) ニックネーム:ユウ、あるいは「マーケット侍」 年齢:31歳 性別:男性 職業:株トレーダー(専業) 居住地:東京都・港区の高層マンション 出身地:神奈川県横浜市 身長:177cm 血液型:A型 誕生日:1994年6月12日 趣味:ランニング、カフェ巡り、経済書の読書、海外旅行、ジャズ鑑賞、将棋 性格:冷静沈着だが好奇心旺盛。マーケットでは論理的に分析する一方、私生活では意外とユーモラスで仲間思い。リスクを取ることを恐れないが、常に計算された判断を下すタイプ。 投資スタイル 短期と中期をバランスよく取り入れるハイブリッド型。デイトレードでは出来高・板情報・ニュースを重視して瞬発力で勝負する一方、スイングトレードではテクニカル指標(移動平均線、MACD、ボリンジャーバンド)を組み合わせて流れに乗る戦略を得意とする。長期投資は割安成長株やテーマ株に限定し、基本は資金効率を重視した短期回転。米国市場や為替もチェックし、日本株との連動性を意識している。信条は「勝ちを積み上げるより、負けを小さく抑えること」。リスク管理と資金配分を徹底する堅実派。 1日(平日)のタイムスケジュール 6:00 起床:海外市場の動きをチェックしながら軽いストレッチ。コーヒーを飲みつつニュースを確認。 7:00~8:00:経済指標や前日の米国市場を整理、自分のトレードプランをノートにまとめる。 9:00~11:30:東京市場でのトレードに集中。板情報やニュースを睨みながら瞬時の判断を繰り返す。 12:00~13:00:ランチは外食やカフェで。ここで相場仲間や投資家友人と情報交換をすることも多い。 13:00~15:00:後場のトレード。保有銘柄の調整や新規エントリーを行う。 15:30~17:00:トレード結果の振り返り。チャート分析や売買記録を徹底的にチェック。 18:00~19:00:ジムでランニングや筋トレ。体力維持もトレーダーの仕事の一部。 20:00~21:00:夕食。外食か、自炊で簡単にパスタやサラダを作ることもある。 21:00~23:00:欧州市場を横目に勉強タイム。経済書や海外投資家のブログを読む。 23:30:入浴後、翌日の準備をして就寝。


概要と要点

本日提出された IR 資料「***~***」に基づき、三井不動産(銘柄コード:8801)の2025年3月期決算と株価動向を解説します。売上高は2兆6253億円、営業利益は3727億3200万円、EPSは89.26円、ROEは7.91%、総資産は9兆8598億円、自己資本比率は31.9%となり、財務健全性と収益性の改善傾向が示されました。配当は1株31円、配当性向は34.7%としました。CF では営業活動CFが5992億5200万円、投資CFが-3219億7000万円、財務CFが-2693億6700万円と、フリーキャッシュフローの創出が続いています。自社株買いは420億9400万円(2025年3月期)実施されており、株主還元の姿勢が継続しています。

able> 指標 2025/03 値 売上高 2兆6253億円 営業利益 3727億3200万円 EPS 89.26円 ROE 7.91% 総資産 9兆8598億円 自己資本比率 31.9% CF(営業活動) 5992億5200万円 CF(投資活動) -3219億7000万円 CF(財務活動) -2693億6700万円 配当 31円/株 配当性向 34.7% 自社株買い 420億9400万円 ble>

株価動向と最近の動き

直近の株価は2025-08-05の終値が1410円(始値1402円、安値1390円、高値1410円)、5日移動平均が1384.4円、25日移動平均が1366.8円、出来高は約600万株でした。株価は5日移動平均を上回っており、短期的には上昇基調を維持する可能性が高い状況です。IR資料の発表はEPS・配当の安定化とフリーCFの改善を示唆しており、資本効率の改善が市場の評価を支える要因となっています。

財務安定性と配当方針の背景

2025年3月期の配当31円は前年度比でPSMの収益性改善と連動しており、配当性向は34.7%と中長期の財政健全性を意識した水準です。自社株買いの実施は株主還元の積極的な姿勢を示しており、財務基盤の安定化と資本効率の改善が期待材料となっています。

リスク要因

不動産市況の変動、金利動向、国内外の景気動向など外部環境の影響は引き続きリスク要因です。とはいえ、現状の財務健全性とフリーCFの改善、堅調な配当方針は株主価値の維持・向上に寄与する要因として評価されやすいでしょう。

今後の株価を予想

2025年8月末までに1450円前後へ上昇する見込み。理由は、決算の安定的な収益性・配当の継続、フリーCFの改善により資本効率が改善傾向、株価は5日MAを上回り買い方材料が増している点。なお市場環境次第で変動リスクは残るが、現状のファンダメンタルと株主還元方針を踏まえ、上昇方向が優勢と予想します。

IR発表前後の株価の動き

IR資料情報

提出
8801|三井不動産
日時
2025年08月05日 15時30分
表題
2026年3月期第1四半期決算短信 補足説明資料
資料
2026年3月期第1四半期決算短信 補足説明資料.pdf

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本日発表の要点

株式会社T&Dホールディングスは、Allianz、BlackRock、Generali、Hannover Re らと共同でViridium Groupを買収するコンソーシアムの取引を完了しました。T&Dユナイテッドキャピタル(TDUC)はViridium株式の29.9%を取得、取得価額は約1,160億円です。完了後、Viridiumは2026年3月期第2四半期決算から当社グループの持分法適用関連会社となります。なお、2026年度通期の連結業績予想に修正はありません。今後はフォーティテュードに次ぐクローズドブック事業投資の柱として、地域とビジネスモデルの分散を進め、グループの「事業ポートフォリオ多様化・最適化」の実現を目指します。

取引の要点

able>完了日2025年8月1日持分割合29.9%(T&Dユナイテッドキャピタルが取得)取得対価約1,160億円Viridiumの扱い2026年3月期第2四半期より持分法適用関連会社化この件の影響2026年度通期の連結業績予想に修正なし戦略的意義クローズドブック生命保険市場の成長機会を活用する柱としてポートフォリオ多様化を推進ble>

Viridium Groupの概要

ヴィリディウムはドイツを代表する生命保険コンソリデーターで、保険契約320万件超、運用資産約680億ユーロを有します。ドイツ市場で約5%のシェアを占め、欧州大陸の上位2社/世界上位10社の地位を有する成長ポテンシャルの高いプラットフォームです。民間年金保障を中心とした商品提供を通じ、顧客と株主の価値創出に寄与しています。

市場影響と留意点

長期的には、ポートフォリオの分散と欧州市場の安定成長がT&Dグループの財務基盤を補強する見込みです。ただし、短期的には本件による直接的な連結益の寄与は限定的であり、2026年度通期の予想修正はなく、株価の反応は市場の評価次第となります。

今後の株価を予想

上昇。理由:Viridium買収により長期的な成長機会の拡大とポートフォリオ分散が進み、持分法適用関連会社化による資本効率の改善期待が株価を押し上げる。ただし短期的な利益寄与は限定的で、反応は市場の評価次第。

IR発表前後の株価の動き

IR資料情報

提出
8795|T&D HD
日時
2025年08月04日 08時15分
表題
ドイツ生命保険持株会社ヴィリディウムの持分取得完了のお知らせ
資料
ドイツ生命保険持株会社ヴィリディウムの持分取得完了のお知らせ.pdf

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佐々木  雄性

名前:佐々木 雄性(ささき ゆうせい) ニックネーム:ユウ、あるいは「マーケット侍」 年齢:31歳 性別:男性 職業:株トレーダー(専業) 居住地:東京都・港区の高層マンション 出身地:神奈川県横浜市 身長:177cm 血液型:A型 誕生日:1994年6月12日 趣味:ランニング、カフェ巡り、経済書の読書、海外旅行、ジャズ鑑賞、将棋 性格:冷静沈着だが好奇心旺盛。マーケットでは論理的に分析する一方、私生活では意外とユーモラスで仲間思い。リスクを取ることを恐れないが、常に計算された判断を下すタイプ。 投資スタイル 短期と中期をバランスよく取り入れるハイブリッド型。デイトレードでは出来高・板情報・ニュースを重視して瞬発力で勝負する一方、スイングトレードではテクニカル指標(移動平均線、MACD、ボリンジャーバンド)を組み合わせて流れに乗る戦略を得意とする。長期投資は割安成長株やテーマ株に限定し、基本は資金効率を重視した短期回転。米国市場や為替もチェックし、日本株との連動性を意識している。信条は「勝ちを積み上げるより、負けを小さく抑えること」。リスク管理と資金配分を徹底する堅実派。 1日(平日)のタイムスケジュール 6:00 起床:海外市場の動きをチェックしながら軽いストレッチ。コーヒーを飲みつつニュースを確認。 7:00~8:00:経済指標や前日の米国市場を整理、自分のトレードプランをノートにまとめる。 9:00~11:30:東京市場でのトレードに集中。板情報やニュースを睨みながら瞬時の判断を繰り返す。 12:00~13:00:ランチは外食やカフェで。ここで相場仲間や投資家友人と情報交換をすることも多い。 13:00~15:00:後場のトレード。保有銘柄の調整や新規エントリーを行う。 15:30~17:00:トレード結果の振り返り。チャート分析や売買記録を徹底的にチェック。 18:00~19:00:ジムでランニングや筋トレ。体力維持もトレーダーの仕事の一部。 20:00~21:00:夕食。外食か、自炊で簡単にパスタやサラダを作ることもある。 21:00~23:00:欧州市場を横目に勉強タイム。経済書や海外投資家のブログを読む。 23:30:入浴後、翌日の準備をして就寝。


要点の解説

MS&ADインシュアランスグループホールディングスは、2025年8月4日公表のIR資料で自己株式の取得状況を開示しました。期間は2025年7月1日から7月31日までで、取得した株式の総数は15,572,000株、取得価額の総額は48,435,847,600円です。今回の7月分は、2025年5月20日に決議された将来の買い付け計画の一部に該当します。なお、今後の買付け上限は50,000,000株(発行済株式総数に対して3.3%相当)、総額は85,000,000,000円を予定しており、期間は2025年5月21日から2025年12月23日とされています。

直近の買付けはToSTNeT-3の立会外買付取引を通じても実施されており、7月8日公表分の累計としては取得株式数11,597,300株、取得価額の総額は35,905,240,800円となっています。これらの動きは、株主還元の強化と一株当たりの指標改善を狙う意図が読み取れます。

買い付けの状況サマリ

able> 区分 内容 取得株式の種類 普通株式 累計取得株式数 15,572,000株 累計取得金額 48,435,847,600円 取得期間(7月分) 2025/7/1~2025/7/31 ToSTNeT-3累計 11,597,300株/35,905,240,800円 今後の上限 50,000,000株/85,000,000,000円 ble>

市場環境と株価動向の背景

直近の株価は8月4日終値が3,210円、5日移動平均が3,211.6円、25日移動平均が3,155.24円となっており、短期的には買い付け発表を受けての買い手掛かりが入る可能性があります。企業側が自己株式を積極的に取得する姿勢を示すと、株主還元の強化と1株当たり利益の押し上げ期待が高まり、需給面の改善を通じて株価にプラス作用を及ぼすケースが多いです。

今回のIRは、今後も買付けを継続する意向を示しており、追加的な買い付けが公表されれば短期的な材料として機能する可能性があります。ただし買付けは市場環境や資金状況次第で変動するため、他のニュースや決算の動向と合わせて総合的に判断することが重要です。

結論と今後のポイント

株価に与える影響としては、今回の7月分の自己株式取得と今後の買付け上限の存在が、短期的には株価を支える要因になると見られます。投資家としては、買付けの進捗と今後の資本政策の動向を継続的に把握するとともに、EPS・ROEの改善効果が実際の財務数値にどう反映されるかを注視するのが適切です。

直近の株価状況サマリ

指標
直近の終値(2025-08-04)3,210円
5日移動平均3,211.6円
25日移動平均3,155.24円
出来高3,526,900株

今後の株価を予想

結論: 株価は短期的に上昇する。理由は自己株式取得の進捗と今後の買付け上限公表が株主還元とEPS改善期待を高め、需給を押し上げるため。1か月程度で約4%程度の上昇を見込む。

IR発表前後の株価の動き

IR資料情報

提出
8725|MS&ADインシュアランスグループ HD
日時
2025年08月04日 15時30分
表題
自己株式の取得状況に関するお知らせ
資料
自己株式の取得状況に関するお知らせ.pdf

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要点と実施概要

SOMPOホールディングスは、自己株式買い付けの途中経過を公表しました。今回の取得は2025年7月1日から7月31日までの期間で、取得株式総数は5,650,800株、取得総額は24,283,091,600円を市場買付けの方法で実施しています。初動の買い付け上限は33,000,000株(発行済株式総数に対する3.53%)および総額105,000,000,000円と定められており、進捗としてはこの範囲内での買い付けが継続されています。

累計の進捗と今後の展望

2025年7月31日現在の累計は取得株式9,665,400株、総額41,770,029,000円に達しています。今後も市場買付けを通じて買い付けを継続する方針であり、既に保有株式の一部を市場で処理することで株主還元の強化が見込まれます。

able>項目内容取得株式の種類普通株式取得株式総数5,650,800株取得総額24,283,091,600円取得期間2025年7月1日〜2025年7月31日取得方法市場買付け累計取得株式数(2025/07/31現在)9,665,400株累計取得総額(2025/07/31現在)41,770,029,000円上限設定33,000,000株(3.53%)上限総額105,000,000,000円ble>

市場動向と株主還元の文脈

直近の株価は2025年8月5日の終値が4,481円で推移しています。会社の株主還元は自己株式買い付けの継続と併せて強化されており、2025年3月期の1株配当は132円、配当性向は約52.6%と報告されています。これらの点は市場に対するポジティブなサインとして機能する可能性があります。

まとめと今後の見通し

今回のIRは、自己株式買い付けを計画通り着実に進めていることを示しています。買い付けの継続は資本効率の改善と株主還元の強化につながる可能性が高く、短期的には株価のサポート要因となる見込みです。

今後の株価を予想

株価は短期的に上昇方向へ動くと予想します。理由は、自己株式買い付けの継続による資本効率改善と株主還元強化のサインが市場心理を後押しし、直近の株価水準4,481円を背景に上値を試す局面が想定されるためです。1~3か月程度を想定した上昇基調を見込んでいます。

IR発表前後の株価の動き

IR資料情報

提出
8630|SOMPO HD
日時
2025年08月05日 13時00分
表題
自己株式の取得状況に関するお知らせ
資料
自己株式の取得状況に関するお知らせ.pdf

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佐々木  雄性

名前:佐々木 雄性(ささき ゆうせい) ニックネーム:ユウ、あるいは「マーケット侍」 年齢:31歳 性別:男性 職業:株トレーダー(専業) 居住地:東京都・港区の高層マンション 出身地:神奈川県横浜市 身長:177cm 血液型:A型 誕生日:1994年6月12日 趣味:ランニング、カフェ巡り、経済書の読書、海外旅行、ジャズ鑑賞、将棋 性格:冷静沈着だが好奇心旺盛。マーケットでは論理的に分析する一方、私生活では意外とユーモラスで仲間思い。リスクを取ることを恐れないが、常に計算された判断を下すタイプ。 投資スタイル 短期と中期をバランスよく取り入れるハイブリッド型。デイトレードでは出来高・板情報・ニュースを重視して瞬発力で勝負する一方、スイングトレードではテクニカル指標(移動平均線、MACD、ボリンジャーバンド)を組み合わせて流れに乗る戦略を得意とする。長期投資は割安成長株やテーマ株に限定し、基本は資金効率を重視した短期回転。米国市場や為替もチェックし、日本株との連動性を意識している。信条は「勝ちを積み上げるより、負けを小さく抑えること」。リスク管理と資金配分を徹底する堅実派。 1日(平日)のタイムスケジュール 6:00 起床:海外市場の動きをチェックしながら軽いストレッチ。コーヒーを飲みつつニュースを確認。 7:00~8:00:経済指標や前日の米国市場を整理、自分のトレードプランをノートにまとめる。 9:00~11:30:東京市場でのトレードに集中。板情報やニュースを睨みながら瞬時の判断を繰り返す。 12:00~13:00:ランチは外食やカフェで。ここで相場仲間や投資家友人と情報交換をすることも多い。 13:00~15:00:後場のトレード。保有銘柄の調整や新規エントリーを行う。 15:30~17:00:トレード結果の振り返り。チャート分析や売買記録を徹底的にチェック。 18:00~19:00:ジムでランニングや筋トレ。体力維持もトレーダーの仕事の一部。 20:00~21:00:夕食。外食か、自炊で簡単にパスタやサラダを作ることもある。 21:00~23:00:欧州市場を横目に勉強タイム。経済書や海外投資家のブログを読む。 23:30:入浴後、翌日の準備をして就寝。


オリックス、自己株式取得の進捗を公表

オリックス株式会社は、2025年5月12日に取締役会で決議した自己株式の取得方針に基づき、市場買付による取得を実施しています。今回公表されたの内容によると、取得期間は2025年7月1日から7月31日までで、取得した株式の総数は5,417,600株、取得価額の総額は17,977,323,200円となっています。

また、2025年5月12日付の決議では、発行済株式総数に対する割合として約3.5%に相当する最大4,000万株を、総額1000億円を上限として、2025年5月19日から2026年3月31日まで実施する方針が示されています。今回の公表分を含む累計は、2025年7月31日現在で12,945,700株、総額40,910,206,700円となっています。

able> 取得株式の総数5,417,600株 株式の取得価額総額17,977,323,200円 取得期間2025年7月1日〜7月31日 取得方法市場買付 累計取得株式12,945,700株 累計取得価額40,910,206,700円 ble>

直近の株価動向をみると、2025年8月5日の終値は3446円であり、自己株式取得の進捗は資本効率の改善期待を市場に醸成しています。今後も買付を継続することで、EPSの押し上げや株主還元の継続性が市場評価に寄与する可能性が高いと見られます。

今後の株価を予想

株価は上昇する。自己株式取得の累計拡大と、発表当初の上限達成に向けた動きは資本効率の改善期待を高め、EPS向上と株主還元の継続性への信頼を支えるため、短期的に価格が上昇する方向で推移する見込み。

IR発表前後の株価の動き

IR資料情報

提出
8591|オリックス
日時
2025年08月05日 15時30分
表題
自己株式の取得状況に関するお知らせ
資料
自己株式の取得状況に関するお知らせ.pdf

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佐々木  雄性

名前:佐々木 雄性(ささき ゆうせい) ニックネーム:ユウ、あるいは「マーケット侍」 年齢:31歳 性別:男性 職業:株トレーダー(専業) 居住地:東京都・港区の高層マンション 出身地:神奈川県横浜市 身長:177cm 血液型:A型 誕生日:1994年6月12日 趣味:ランニング、カフェ巡り、経済書の読書、海外旅行、ジャズ鑑賞、将棋 性格:冷静沈着だが好奇心旺盛。マーケットでは論理的に分析する一方、私生活では意外とユーモラスで仲間思い。リスクを取ることを恐れないが、常に計算された判断を下すタイプ。 投資スタイル 短期と中期をバランスよく取り入れるハイブリッド型。デイトレードでは出来高・板情報・ニュースを重視して瞬発力で勝負する一方、スイングトレードではテクニカル指標(移動平均線、MACD、ボリンジャーバンド)を組み合わせて流れに乗る戦略を得意とする。長期投資は割安成長株やテーマ株に限定し、基本は資金効率を重視した短期回転。米国市場や為替もチェックし、日本株との連動性を意識している。信条は「勝ちを積み上げるより、負けを小さく抑えること」。リスク管理と資金配分を徹底する堅実派。 1日(平日)のタイムスケジュール 6:00 起床:海外市場の動きをチェックしながら軽いストレッチ。コーヒーを飲みつつニュースを確認。 7:00~8:00:経済指標や前日の米国市場を整理、自分のトレードプランをノートにまとめる。 9:00~11:30:東京市場でのトレードに集中。板情報やニュースを睨みながら瞬時の判断を繰り返す。 12:00~13:00:ランチは外食やカフェで。ここで相場仲間や投資家友人と情報交換をすることも多い。 13:00~15:00:後場のトレード。保有銘柄の調整や新規エントリーを行う。 15:30~17:00:トレード結果の振り返り。チャート分析や売買記録を徹底的にチェック。 18:00~19:00:ジムでランニングや筋トレ。体力維持もトレーダーの仕事の一部。 20:00~21:00:夕食。外食か、自炊で簡単にパスタやサラダを作ることもある。 21:00~23:00:欧州市場を横目に勉強タイム。経済書や海外投資家のブログを読む。 23:30:入浴後、翌日の準備をして就寝。


本件の要旨

オリックス株式会社の子会社であるOPI・18株式会社が、アセンテック株式会社に対する普通株式の公開買付けを実施しました。買付は2025年6月17日から2025年8月4日までの34営業日で終了しましたが、応募株式総数が買付予定数の下限を下回ったため、買付けを行わないことが確定しました。これにより、公開買付けは不成立となりました。

買付条件と株数の概要

買付けの価格は1株あたり1,680円。対象者株式の総発行済株式数は14,580,000株で、自己株式261,022株を控除した買付対象株式数は14,318,978株となっています。買付予定株式数の下限は9,546,000株であり、応募株式総数は9,259,301株にとどまりました。公開買付けの期間は2025年6月17日から8月4日までの34営業日でした。

本公開買付け後の方針や今後の見通しについては、特段の情報は開示されていません。結果の詳細は、OCPI・18株式会社および東京証券取引所の公表文に記載されています。

市場への影響と直近の株価動向

本件の不成立は、オリックス側の資本戦略の進捗に影響を与える可能性はあるものの、個別の財務指標や長期の投資計画には直接的な変更を及ぼすものではないと見られます。直近の株価情報によれば、2025年8月5日の終値は3446円、出来高は約223万株でした。市場は短期的には大きく動かず、現在の株価レンジ内で推移する可能性が高いと考えられます。

要点の整理

able> 買付け期間 2025/6/17 〜 2025/8/4 買付予定株式数 14,318,978株 応募株式総数 9,259,301株 買付け下限 9,546,000株 買付価格 1,680円/株 対象者の株式総数 14,580,000株 自己株式 261,022株 結果 応募株式総数が下限を下回り、不成立 直近の株価 2025/08/05終値 3,446円、出来高約223万株 ble>

この結果、今後の具体的な買収戦略については新たな公表はなく、投資判断は個別の投資方針に従って判断されることになります。

今後の株価を予想

短期的には株価が下落する見込み。公開買付けの不成立は市場の買付リスク感を一時的に高め、翌日以降も小幅安で推移する可能性が高いと予想します。

IR発表前後の株価の動き

IR資料情報

提出
8591|オリックス
日時
2025年08月05日 08時45分
表題
オリックス株式会社の子会社(OPI・18株式会社)によるアセンテック株式会社に対する公開買付けの結果について
資料
オリックス株式会社の子会社(OPI・18株式会社)によるアセンテック株式会社に対する公開買付けの結果について.pdf

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概要と背景

2025年8月5日、オリエントコーポレーションは「主要株主の異動(予定)に関するお知らせ」を公表しました。内容は、現在の主要株主である伊藤忠商事が2025年8月6日をもって保有株式の一部を売却することを伝えたものです。売却前後の大株主の保有比率は、現時点で公式には異動後の順位が示されていないものの、保有株式数は現状の18,124,992株(保有比率10.54%)から7,824,992株(約4.55%)へと減少する見込みです。

影響と企業の見解

同社は今回の異動による業績への影響を認めておらず、伊藤忠商事との協業・連携関係にも変化はないとしています。これにより、短期的には需給動向の影響が市場に波及する可能性はあるものの、中長期の事業基盤には大きな影響は想定されていません。

財務の要点

IR資料に基づくと、2025年3月期の要点は以下のとおりです。

able>項目実績(2025/03)営業利益123億4400万円EPS81.45円ROE5.83%総資産2兆8816億円自己資本比率8.3%1株配当40円配当性向49.3%自社株買い6億1500万円営業活動によるCF26億1900万円ble>

直近の株価動向と要因

直近の株価は、2025年8月5日の終値が1000円であったことが示されています。直近1か月では900円台から1,010円台のレンジを形成しており、取引量は一定の水準を保っています。今回の主要株主異動は需給要因として短期的なボラティリティを生む可能性がありますが、会社側は業績への影響を否定しており、長期的なファンダメンタルには影響が限定的と見込まれます。

今後の展望と投資家へのメッセージ

今回の異動は大株主の位置づけが変更されることを意味しますが、伊藤忠商事との協業関係には影響がないとされており、企業価値の本質は変わりません。配当は近年40円を継続しており、配当性向も約49.3%と安定感を示しています。ファンドマネージャーは、短期の需給リスクを認識しつつ、中長期のキャッシュフローと株主還元の持続性を重視して判断するのが適切と考えられます。

今後の株価を予想

株価は今後1〜3か月で下落方向に動く。理由は伊藤忠商事による株式の一部売却により需給が悪化する可能性が高く、短期的な下押し圧力が想定されるためです。長期的には業績改善の余地もあるが、現状の財務指標は堅調とは言い難い。

IR発表前後の株価の動き

IR資料情報

提出
8585|オリエントコーポレーション
日時
2025年08月05日 15時30分
表題
主要株主の異動(予定)に関するお知らせ
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主要株主の異動(予定)に関するお知らせ.pdf

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この記事を書いた人

佐々木  雄性

名前:佐々木 雄性(ささき ゆうせい) ニックネーム:ユウ、あるいは「マーケット侍」 年齢:31歳 性別:男性 職業:株トレーダー(専業) 居住地:東京都・港区の高層マンション 出身地:神奈川県横浜市 身長:177cm 血液型:A型 誕生日:1994年6月12日 趣味:ランニング、カフェ巡り、経済書の読書、海外旅行、ジャズ鑑賞、将棋 性格:冷静沈着だが好奇心旺盛。マーケットでは論理的に分析する一方、私生活では意外とユーモラスで仲間思い。リスクを取ることを恐れないが、常に計算された判断を下すタイプ。 投資スタイル 短期と中期をバランスよく取り入れるハイブリッド型。デイトレードでは出来高・板情報・ニュースを重視して瞬発力で勝負する一方、スイングトレードではテクニカル指標(移動平均線、MACD、ボリンジャーバンド)を組み合わせて流れに乗る戦略を得意とする。長期投資は割安成長株やテーマ株に限定し、基本は資金効率を重視した短期回転。米国市場や為替もチェックし、日本株との連動性を意識している。信条は「勝ちを積み上げるより、負けを小さく抑えること」。リスク管理と資金配分を徹底する堅実派。 1日(平日)のタイムスケジュール 6:00 起床:海外市場の動きをチェックしながら軽いストレッチ。コーヒーを飲みつつニュースを確認。 7:00~8:00:経済指標や前日の米国市場を整理、自分のトレードプランをノートにまとめる。 9:00~11:30:東京市場でのトレードに集中。板情報やニュースを睨みながら瞬時の判断を繰り返す。 12:00~13:00:ランチは外食やカフェで。ここで相場仲間や投資家友人と情報交換をすることも多い。 13:00~15:00:後場のトレード。保有銘柄の調整や新規エントリーを行う。 15:30~17:00:トレード結果の振り返り。チャート分析や売買記録を徹底的にチェック。 18:00~19:00:ジムでランニングや筋トレ。体力維持もトレーダーの仕事の一部。 20:00~21:00:夕食。外食か、自炊で簡単にパスタやサラダを作ることもある。 21:00~23:00:欧州市場を横目に勉強タイム。経済書や海外投資家のブログを読む。 23:30:入浴後、翌日の準備をして就寝。


要点の解説

本 IRの発表によると、ほくほくフィナンシャルグループ(コード8377)は、2026年3月期第1四半期末時点の自己資本比率を公表しました。FG連結の自己資本比率は10.15%(2025年3月末)から9.99%(2025年6月末)へ0.16ポイント低下しており、自己資本額は605,125百万円→592,157百万円へ減少しました。一方でリスク資産は5,959,776百万円→5,923,434百万円へ減少しており、総所要自己資本額は238,391百万円→236,937百万円へ小幅改善しています。これに対し、北陸銀行単体の自己資本比率は10.08%→10.27%へ僅かな上昇、自己資本額は351,430百万円→359,702百万円へ増加しました。北海道銀行単体は8.84%→9.37%へ0.53ポイント改善した一方、自己資本額は205,582百万円→222,759百万円へ増加していますが、リスクアセットは2,324,497百万円→2,377,311百万円と増加しています。これらは国内基準での評価であり、総括的には資本の充実度は一定程度維持されているものの、FG連結の比率は前期末比で低下しています。

財務状態の背景には、EPSは2025年3月期に317.46円、ROEは5.98%と、 earnings side の指標は安定的に推移している点が挙げられます。直近の株価動向としては、2025年8月5日の終値が3325円、8月4日の終値3226円と、短期的には上昇の局面にあると言えます。なお、最新の株価データは以下のとおりです。2025-08-05始値3281円・高値3374円・安値3239円・終値3325円(出来高505,100株)です。

財務状況の詳細

able> 区分 2025年3月末 2025年6月末 備考 FG連結 自己資本比率 10.15% 9.99% 前期末比 △0.16pp FG連結 自己資本額 605,125 592,157 百万円 FG連結 リスクアセット 5,959,776 5,923,434 百万円 FG連結 総所要自己資本額 238,391 236,937 百万円 北陸銀行単体 自己資本比率 10.08% 10.27% 差分0.19pp 北陸銀行単体 自己資本額 351,430 359,702 百万円 北陸銀行単体 リスクアセット 3,484,751 3,501,996 百万円 北陸銀行単体 総所要自己資本額 139,390 140,079 百万円 北海道銀行単体 自己資本比率 9.37% 8.84% 差分 △0.53pp 北海道銀行単体 自己資本額 222,759 205,582 百万円 北海道銀行単体 リスクアセット 2,377,311 2,324,497 百万円 北海道銀行単体 総所要自己資本額 95,092 92,979 百万円 ble>

補足として、財務指標としてはROEが最新で5.98%(2025年3月期)と安定感を示しており、EPSは2025年3月期に317.46円、株主還元は2025年3月期決算には存在しない配当なしの期間を経て、2025年3月期末には配当が50円となっています。直近の株価については前述のとおり、3,325円で推移しています。

今後の株価を予想

今後1〜3ヶ月は株価が下落圧力にさらされる可能性が高い。理由は FG連結の自己資本比率が前期末比0.16ポイント低下しており、資本の健全性は維持されつつも資本性の指標が弱含みとなるため短期的なネガティブ要因となり得る。一方で、直近の株価は3325円と前日比で上昇しており、安定的な資本状況を背景に横ばい圏内での推移も想定される。結論としては、短期は下落圧力が優勢、しかし中期以降は資本充実度の改善とEPS/ROEの安定を背景に底打ちの可能性も併存する。

IR発表前後の株価の動き

IR資料情報

提出
8377|ほくほく FG
日時
2025年08月05日 15時30分
表題
2026年3月期第1四半期末の自己資本比率について
資料
2026年3月期第1四半期末の自己資本比率について.pdf

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佐々木  雄性

名前:佐々木 雄性(ささき ゆうせい) ニックネーム:ユウ、あるいは「マーケット侍」 年齢:31歳 性別:男性 職業:株トレーダー(専業) 居住地:東京都・港区の高層マンション 出身地:神奈川県横浜市 身長:177cm 血液型:A型 誕生日:1994年6月12日 趣味:ランニング、カフェ巡り、経済書の読書、海外旅行、ジャズ鑑賞、将棋 性格:冷静沈着だが好奇心旺盛。マーケットでは論理的に分析する一方、私生活では意外とユーモラスで仲間思い。リスクを取ることを恐れないが、常に計算された判断を下すタイプ。 投資スタイル 短期と中期をバランスよく取り入れるハイブリッド型。デイトレードでは出来高・板情報・ニュースを重視して瞬発力で勝負する一方、スイングトレードではテクニカル指標(移動平均線、MACD、ボリンジャーバンド)を組み合わせて流れに乗る戦略を得意とする。長期投資は割安成長株やテーマ株に限定し、基本は資金効率を重視した短期回転。米国市場や為替もチェックし、日本株との連動性を意識している。信条は「勝ちを積み上げるより、負けを小さく抑えること」。リスク管理と資金配分を徹底する堅実派。 1日(平日)のタイムスケジュール 6:00 起床:海外市場の動きをチェックしながら軽いストレッチ。コーヒーを飲みつつニュースを確認。 7:00~8:00:経済指標や前日の米国市場を整理、自分のトレードプランをノートにまとめる。 9:00~11:30:東京市場でのトレードに集中。板情報やニュースを睨みながら瞬時の判断を繰り返す。 12:00~13:00:ランチは外食やカフェで。ここで相場仲間や投資家友人と情報交換をすることも多い。 13:00~15:00:後場のトレード。保有銘柄の調整や新規エントリーを行う。 15:30~17:00:トレード結果の振り返り。チャート分析や売買記録を徹底的にチェック。 18:00~19:00:ジムでランニングや筋トレ。体力維持もトレーダーの仕事の一部。 20:00~21:00:夕食。外食か、自炊で簡単にパスタやサラダを作ることもある。 21:00~23:00:欧州市場を横目に勉強タイム。経済書や海外投資家のブログを読む。 23:30:入浴後、翌日の準備をして就寝。


八十二銀行の自己株式取得に関する解説

八十二銀行は、2025年7月に実施した自己株式取得の状況を公表しました。本件は会社法に基づく自己株式の取得で、取得期間は2025年7月1日〜7月31日、取得株式総数は1,100,900株、取得価額総額は1,379,893,750円です。累計では2025年7月31日現在、取得株式総数は2,929,700株、取得価額総額は3,517,021,300円となっています。

この買付は市場買付による取引一任契約に基づくもので、上場企業の株主還元および希薄化防止の観点から計画されているものです。2025年5月9日に開示された取締役会決議では、発行済株式総数に対する自己株式取得の上限が10,000,000株、2.16%を目安として設定されており、今後も期間を通じて买い付けを続ける方針です。

なお、財務背景としては、最新の財務情報(2025年3月末時点)でEPSは101.23円、ROEは4.98%、総資産は13兆5153億円、自己資本比率は7.1%、配当は42円、配当性向は41.4%となっています。これらの指標は自己株式取得の効果と相まって株主価値の維持・向上に寄与する可能性があります。

今後の市場反応としては、自己株式の取得により発行済株式数が減少する効果があり、1株当たりの指標(EPS・ROE)の改善が期待されます。短期的には株価の底堅さや上昇圧力が生まれる可能性がありますが、外部要因(市場環境・金利動向など)にも左右される点には留意が必要です。

able> 取得期間 2025年7月1日〜2025年7月31日 取得対象株式 当行普通株式 取得株式の総数 1,100,900株 株式取得価額の総額 1,379,893,750円 取得方法 自己株式取得に係る取引一任契約に基づく市場買付 累計取得株式数 2,929,700株 累計取得価額の総額 3,517,021,300円 上限の設定根拠 取締役会決議(2025年5月9日)に基づく発行済株式総数に対する上限 10,000,000株、2.16% ble>

財務背景の概観

指標 2025/03 概要
EPS 101.23円 一株当たり利益の成長が続く水準
ROE 4.98% 資本効率の改善を示唆
総資産 13兆5153億円 資産規模は安定的
自己資本比率 7.1% 資本の健全性を示す水準
配当 42円 安定的な株主還元の継続性
配当性向 41.4% 利益の株主還元比率の指標

今後の株価を予想

本件の自己株式取得は株主還元および希薄化抑制の観点から株価を押し上げる要因です。現状の株価1339円を前提に、1ヵ月後には約1,420円程度、3ヵ月後には約1,550円程度まで上振れる可能性が高いと予想します。

IR発表前後の株価の動き

IR資料情報

提出
8359|八十二銀行
日時
2025年08月05日 15時30分
表題
自己株式の取得状況に関するお知らせ
資料
自己株式の取得状況に関するお知らせ.pdf

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千葉銀行 2026年3月期 第1四半期決算の要点

千葉銀行は、2026年3月期第1四半期決算短信を公表しました。累計期間の業績は、経常収益102,755百万円(前年同期比16.7%増)、経常利益31,070百万円(同8.1%増)、親会社株主に帰属する四半期純利益21,783百万円(同8.7%増)と、前年同期実績を上回る水準となりました。財政状態では総資産が22,249,418百万円、純資産は1,175,718百万円と推移し、自己資本比率は5.2%と横ばいです。なお、配当予想は年間48円、2026年3月期中間期の進捗率は純利益ベースで53.5%と高水準を維持しています。

決算のポイント

本決算では、資金運用収益の増加を背景に経常収益が拡大し、資金調達費用の増加にもかかわらず経常利益の増加を確保しました。四半期純利益は前年同期と比べて着実に増加しており、通期見通しに対しても一定の進捗を示しています。

財務状態の概要

総資産は22兆2,494億円、純資産は1兆1,451億円超となっており、自己資本比率は5.2%です。預金は約16兆2,880億円、貸出金は約13兆4,913億円、有価証券は約3兆2,317億円と、顧客預金・融資の増加が継続しています。

able> 項目 数値 単位 経常収益 102,755 百万円 経常利益 31,070 百万円 四半期純利益 21,783 百万円 総資産 22,249,418 百万円 純資産 1,175,718 百万円 自己資本比率 5.2 % 預金 16,288,054 百万円 貸出金 13,491,390 百万円 有価証券 3,231,708 百万円 1株当たり四半期純利益 30.79 円 配当予想(年間) 48 円 中間期の業績予想進捗率(純利益ベース) 53.5 % ble>

通期見通しと配当方針

千葉銀行は、2026年3月期の通期業績予想を引き続き公表しており、経常利益は124,300百万円、親会社株主に帰属する当期純利益は85,000百万円、1株当たり利益は120.16円と見込んでいます。配当は年間48円を想定しており、上半期の実績と合わせて株主還元性の改善を目指しています。

投資家への留意点

本決算は第1四半期の結果として発表されたもので、全社の中長期の業績動向は今後の金利動向、地域経済の回復程度、貸出金の伸長や資本市場動向などに左右されます。現時点では通期見通しは公表済みの範囲で維持されており、配当方針の継続も評価材料となり得ます。

今後の株価を予想

6か月以内に株価は上昇方向へ動く見込み。理由は、第1四半期の好調な業績推移と通期予想の維持・配当予想の強化により、投資家の期待を支える要因が増えるため。目標株価は1,520円程度を想定(現在値約1,380円前後から約10%前後の上昇余地)。

IR発表前後の株価の動き

IR資料情報

提出
8331|千葉銀行
日時
2025年08月04日 15時30分
表題
2026年3月期 第1四半期決算短信[日本基準](連結)
資料
2026年3月期 第1四半期決算短信[日本基準](連結).pdf

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